一、大额存单简介

    大额存单于2015年6月推出，是由银行业存款类金融机构面向非金融机构投资人发行的、以人民币计价的记账式大额存款凭证，是银行存款类金融产品，属一般性存款。简单来说，大额存单与定期存单并无本质区别，目前各家银行均将大额存单放置于存款产品的类别下。

    大额存单期限包括1个月、3个月、6个月、9个月、1年、18个月、2年、3年和5年共9个品种。最初央行规定的个人投资人认购大额存单起点金额不低于30万元，自2016年6月6日起，下调个人投资人认购起点至20万元。

    从目前各家银行发行的大额存单利率来看，部分银行已经调到基准利率上浮上限，国有银行、股份行和城商行、农商行的大额存单年化利率最高为基准利率上浮50%、52%、55%。工、农、中、建行的大额存单最高利率均上浮50%，3个月期、6个月期、1年期、2年期、3年期的利率分别为1.65%、1.95%、2.25%、3.15%、4.125%。

    二、工行镇江分行大额存单未来趋势分析

    今年一季度，我行共发行26期不同期限、不同上浮幅度的大额存单产品，产品利率最低上浮40%，最高上浮50%,其中最有市场竞争力的是上浮50%的产品，但是我行一直实行额度管控，给一线营销带来一定的困难，经常会遇到客户前来咨询购买，但是没有额度的现状，不能做到客户随到随买，同时额度追加审批流程时间太长，造成资金流失。

    随着保本理财将退出历史舞台，大额存单成为新的吸存利器。未来几年，居民存款被分流的现象还会持续，银行存款增速放缓具有长期性。相比银行理财产品、国债和宝宝类理财，在收益性、风险性、流动性上大额存单都各有其优势存在。

    1、在收益性上，现在各家银行都对大额存单的利率在基准利率上进行了一定程度的上浮，与银行普通的定期存款比起来，大额存单在利率这一块的优势十分明显。

    相对的，银行理财收益率已经连续12个月下跌，已经创造了22个月以来的最低值。由于2019年流动性宽松预期仍然强烈，银行理财收益率仍存在下行的可能性。融360大数据研究院数据监测显示，2018年银行理财的平均预期收益率最高值在2月份，达到4.91%，之后一直在持续下跌，2019年2月银行理财平均预期收益率跌至4.35%。

    前不久刚完成2019年首发的第一期和第二期储蓄国债，其两期利率与去年相同，三年期、五年期分别为4.0%、4.27%。五年期的收益相比大额存单平均利率还算客观，但抢购难度也相应增加。而三年期的收益就要比大额存单平均利率低上不少了。

    而宝宝类理财的收益率更是连创新低，融360大数据研究院数据监测显示，78只宝宝理财产品(2019年3月15日至2019年3月21日)的平均收益率为2.63%。78只互联网宝宝产品中，仅剩10只宝宝产品最高7日年化收益率（以宝宝对接的货币基金收益率最高的计算）在3%以上。互联网宝宝收益率排名第一的活期宝7日年化收益率也仅为3.59%。

    2、在风险性上，大额存单因为是银行存款产品，因此其风险相对较低，甚至可以说是几乎没有风险的。银行的大额存单产品也是可以保证本息安全的，如果客户是本息金额在50万元以内，那么即便是遇到银行倒闭，自己的资金也会在7天内得到存款保险的赔付，因此在资金安全方面也是有保障的。客户在进行大额存单时可以选择电子凭证，不会像以前的存折存款一样用纸制凭证存在丢失的可能。除非银行系统出现重大事故，但是按照常理来讲，银行系统出现严重故障的可能性微乎其微。

    而银行理财如今则必须打破刚兑，保本理财渐渐退出市场的过程中，其风险性也在缓缓提升。即使是中低风险的稳健型银行理财产品，客户在购买时也明确知道，一旦出现风险会发生得不到相应收益甚至损失本金的情况。至于宝宝类理财，一般来说，都是和货币基金挂钩，基本风险很小,但是没有银行保险金的保障。

    3、在流动性上，大额存单其实是可以提前支取的。最重要的是存单提前支取不会损失太多利息，不像定存，提前取的话只能按活期。相比银行理财产品在流动性上则较差一些，因为大多数较高收益的银行理财都属于封闭型，且投资期限越长的收益率也会越高。这类长期封闭型银行理财的流动性并不高，因为封闭期内是无法取出资金的。

    综上所看：在资管新规下，银行理财产品将逐步转型为真正的代客理财工具，保本理财将退出历史舞台，大额存单利率上浮后，与一些保本理财相差不远。这其实是一种资产结构调整，从理财转移到大额存单项下，并不是银行表内存款大幅提价。现在理财产品不能保本，大额存单也是除结构性存款外，对保本理财的一种替代,目前很多客户对保本保息的需求依然存在，因此大额存单是银行新的揽储利器。

    三、下一步改进措施

    1、在产品营销过程中，我们要调整战略政策，发挥资源特点争揽新客户新资金，保证一线营销人员大力营销推广，确保实现关键时点储蓄存款增长目标。

    2、加强产品监测跟踪，提前做好预案工作。后台每天要反馈大额存单各期限的当天销量、剩余额度情况，便于下级部门根据业内态势、日均存款增量计划、产品到期等情况，提前做好大额存单额度的申请，这样可以保证一线网点每天都有充裕的额度使用。

    3、联动、组合营销产品，比如按月付息上浮50%的产品，我们可以降低购买起点，对于客户每月到期利息，系统可以自动签订协议购买成其他的便于客户灵活使用的存款产品，降低付息成本。

    4、产品额度总行统一控制，系统应于每天固定时点(比如上午9：00）释放额度，对于客户来说，他每天都会有购买大额存单的机会，这样客户的体验感会提高很多，客户如果今天没有买到，他明天还会有机会再次购买，这样就避免了客户资金流失。

    5、增加系统自动识别功能，对于客户利用行外资金购买大额存单，保证充裕的额度，系统识别确认是行外资金后，客户即可购买大额存单产品，不受产品额度限制，这样有利于一线网点积极外拓新资金、新客户。

（工行镇江分行 秦蕾）